Oikeusministeriön uutiset
Oikeusministeri Eric Holder ja apulaisoikeusministeri Tony West ilmoittivat tänään, että oikeusministeriö on saavuttanut 16,65 miljardin dollarin selvityksen Bank of Bankin kanssa America Corporation – Yhdysvaltain historian suurin siviiliratkaisu, jolla on yksi yksikkö – ratkaisemaan liittovaltion ja osavaltion vaateet Bank of Amerikkaa ja sen entisiä ja nykyisiä tytäryhtiöitä vastaan, mukaan lukien Countrywide Financial Corporation ja Merrill Lynch. Osana tätä globaalia päätöslauselmaa pankki on sitoutunut maksamaan 5 miljardin dollarin sakon rahoituslaitosten uudistus-, elvytys- ja täytäntöönpanolain (FIRREA) nojalla – kaikkien aikojen suurimman FIRREA-rangaistuksen – ja antamaan miljardeja dollareita helpotusta kamppaileville asunnon omistajille, mukaan lukien varat mikä auttaa maksamaan verovelkaa asuntolainan muuttamisen, suvaitsevaisuuden tai anteeksiannon seurauksena. Sopimus ei vapauta yksityishenkilöitä siviilioikeudellisista syytteistä, eikä vapauta Bank of America -yritystä, sen nykyisiä tai entisiä tytäryhtiöitä ja tytäryhtiöitä tai muita henkilöitä mahdollisista rikosoikeudellisista syytteistä.
”Tämä historiallinen päätöslauselma – suurin tällainen ratkaisu ennätyksessä – ylittää paljon” liiketoiminnan kustannukset ”, sanoi oikeusministeri Holder.” Tämän ehdon mukaan selvitys, pankki on suostunut maksamaan 7 miljardia dollaria helpotusta vaikeuksissa oleville asunnon omistajille, lainanottajille ja yhteisöille, joihin pankin toiminta vaikuttaa. Tämä on asianmukaista, kun otetaan huomioon kyseessä olevan väärinkäytöksen koko ja laajuus. ”
Tämä ratkaisu on osa presidentti Obaman rahoituspetosten torjuntaa käsittelevän työryhmän ja sen asuntolainojen takaamien arvopaperien työryhmän (RMBS) jatkuvaa työtä, joka on tähän mennessä perinyt takaisin 36,65 miljardia dollaria amerikkalaisille kuluttajille ja sijoittajille.
”Lähes 17 miljardia dollaria, tänään Bank of America -yhtiön kanssa tekemä päätöslauselma on suurin, jonka osasto on koskaan saavuttanut yhdellä yksiköllä Yhdysvaltain historiassa”, sanoi West Attorney Associate Attorney. tämän ratkaisun merkitys ei ole vain sen koossa; tämä sopimus on merkittävä, koska se saavuttaa todellisen vastuun amerikkalaisille ja auttaa oikaisemaan Bank of America -yrityksen toiminnasta aiheutuneen vahingon 7 miljardin dollarin kuluttajahätäpaketilla, josta voi olla hyötyä sadoille tuhansille amerikkalaisille, jotka kamppailevat edelleen vaikeuksissaan vetäytyäkseen painon alta. finanssikriisistä. ”
Oikeusministeriö ja pankki selvittivät useita osaston käynnissä olevista siviilitutkimukset, jotka liittyvät RMBS: n pakkaamiseen, markkinointiin, myyntiin, järjestelyyn, strukturointiin ja liikkeeseenlaskuun, vakuudelliset velkasitoumukset ja pankin käytännöt asuntolainojen merkinnässä ja myöntämisessä. Ratkaisu sisältää tosiseikat, joissa pankki on myöntänyt myyvänsä miljardeja dollareita RMBS: ää paljastamatta sijoittajille avainkysymyksiä arvopaperistettujen lainojen laadusta. Kun RMBS romahti, sijoittajat, mukaan lukien liittovakuutetut vakuutuslaitokset, kärsivät miljardeja dollareita tappioita. Pankki on myös myöntänyt, että se on myöntänyt riskialttiita asuntolainoja ja esittänyt väärää tietoa näiden lainojen laadusta Fannie Maelle, Freddie Macille ja liittovaltion asuntohallinnolle (FHA).
Ennätyksellisen suuresta 16,65 miljardin dollarin päätöslauselmasta lähes 10 miljardia dollaria maksetaan liittovaltion ja osavaltioiden siviilioikeudellisten vaatimusten ratkaisemiseksi RMBS: ään, CDO: hin ja muuhun tyyppiin liittyvien yhteisöjen toimesta petoksia. Bank of America maksaa 5 miljardin dollarin siviilirangaistuksen FIRREAn oikeusministeriön vaatimusten ratkaisemiseksi. Noin 1,8 miljardia dollaria maksetaan liittovaltion petosvaatimusten ratkaisemiseksi, jotka liittyvät pankin kiinnelainojen syntymiseen ja myyntiin, 1,03 miljardia dollaria maksetaan liittovaltion ja osavaltion arvopaperivaatimusten maksamiseen liittovaltion talletussuojayhtiöltä (FDIC), 135,84 miljoonaa dollaria maksetaan maksettavaksi arvopaperimarkkinakomission saatavat. Lisäksi 300 miljoonaa dollaria maksetaan Kalifornian osavaltion korvausten, 45 miljoonaa dollaria Delawaren osavaltion korvausten, 200 miljoonaa dollaria Illinoisin osavaltion korvausten, 23 miljoonaa dollaria Kentuckyn osavaltion korvausten korvaamiseksi, 75 miljoonaa dollaria Marylandin osavaltion saatavien ja 300 miljoonaa dollaria New Yorkin osavaltion saatavien korvaamiseen.
Bank of America antaa loput 7 miljardia dollaria helpotuksena satojen tuhansien kuluttajien auttamiseksi Bank of America, Merrill Lynchin ja Countrywidein lainvastaisesta toiminnasta johtuvan finanssikriisin vuoksi.Tämä helpotus on erilaisia, mukaan lukien pääasialliset alennuslainamuutokset, jotka johtavat siihen, että lukuisat asunnonomistajat eivät enää ole asuntolainojensa alla veden alla ja lopulta kodeissaan on huomattavaa pääomaa. Se sisältää myös uudet lainat kelvollisille lainanottajille, jotka kamppailevat lainan saamiseksi, lahjoitukset yhteisöjen auttamiseksi toipumassa finanssikriisistä sekä kohtuuhintaisten vuokra-asuntojen rahoittamisen. Lopuksi, Bank of America on sopinut sijoittavansa yli 490 miljoonaa dollaria verohelpotusrahastoon, jota käytetään kattamaan osa verovelvoitteista, jotka aiheutuvat tietyntyyppisiä helpotuksia saaville kuluttajille, jos kongressi ei laajenna verohelpotuksia Asuntolainan anteeksiannon velkahelpotuksia koskeva laki vuodelta 2007.
Nimetään riippumaton valvoja, joka selvittää, täyttääkö Bank of America velvoitteensa. Jos Bank of America ei noudata sopimusta 31. elokuuta 2018 mennessä, sen on maksettava alijäämän suuruiset sakot organisaatioille, jotka käyttävät varoja valtiollisiin korkoihin lakimiesten luottotileille (IOLTA). ja NeighborWorks America, voittoa tavoittelematon järjestö ja johtava kohtuuhintaisten asuntojen tarjoamisessa ja yhteisön kehityksen edistämisessä. Organisaatiot käyttävät varoja markkinoiden sulkemisen ehkäisemiseen ja kunnostamiseen, oikeusapuun, asumisneuvontaan ja naapuruston vakauttamiseen.
Osana RMBS-työryhmää Yhdysvaltain New Jerseyn piirin asianajajavirasto järjesti FIRREAn Tutkinta Merrill Lynchin tekemistä 72 RMBS: n sijoittajien harhaanjohtamista koskevista tiedoista vuosina 2006 ja 2007. Kuten tosiseikkojen selvityksessä kuvataan, Merrill Lynch kertoi sijoittajille säännöllisesti, että arvopaperistamansa lainat on annettu lainanottajille, jotka todennäköisesti pystyvät maksamaan velkansa takaisin. Merrill Lynch esitti nämä lausunnot, vaikka tiesi lainojen otoksiin tekemänsä huolellisuuden perusteella, että merkittävällä osalla näistä lainoista oli merkittäviä merkintä- ja noudattamisvirheitä – mukaan lukien jopa 55 prosenttia yhdessä poolissa. Lisäksi Merrill Lynch tarkasteli harvoin otokseen ottamattomia lainoja varmistaakseen, että näytteissä havaittuja vikoja ei esiintynyt koko jäljellä olevassa poolissa. Merrill Lynch ei myöskään ottanut huomioon omaa due diligence -järjestelyään ja arvopaperistettuja lainoja, jotka due diligence -toimittajat olivat havainneet puutteellisiksi. Tämä käytäntö sai yhden Merrill Lynch -konsultin ”miettimään, miksi olemme suorittaneet asianmukaista huolellisuutta”, jos Merrill Lynch aikoi arvopaperistaa lainat ”huolimatta asioista.”
”Finanssikriisiä edeltäessä Merrill Lynch osti yhä useampia asuntolainoja, paketti ne yhteen ja myi ne arvopapereiksi – vaikka pankki tiesi, että huomattava osa näistä lainoista oli puutteellisia ”, sanoi Yhdysvaltain asianajaja Paul J. Fishman New Jerseyn piiristä.” Tunnettujen riskien ilmoittamatta jättäminen heikentää sijoittajien luottamusta rahoituslaitoksihimme. Tämän päivän ennätyksellinen ratkaisu, joka sisältää toimistomme välittömän monen miljardin dollarin FIRREA-rangaistuspäätöksen ratkaisemisen, heijastaa hämmästyttäviä tappioita ja laajempia taloudellisia vahinkoja aiheuttaneiden raukeamisten vakavuutta. ”
Tämä ratkaisu ratkaisee myös Yhdysvaltain Pohjois-Carolinan läntisen piirin asianajajavirasto teki elokuussa 2013 Bank of America -yrityksestä valituksen koskien 850 miljoonan dollarin arvopaperistamista. Bank of America myöntää markkinoivansa tätä arvopaperistamista pankkiteknisistä ”prime” -lainoista, jotka oli lainattu sen merkintäsuositusten mukaisesti. Bank of America tiesi kuitenkin, että merkittävä määrä arvopaperilainoja oli ”tukku-kiinnityksiä” lainat ovat peräisin asuntolainan välittäjistä ja että sen sisäisen raportoinnin perusteella tällaisten lainojen vakuutusvirheet kasvoivat huomattavasti ja suorituskyky heikkeni huomattavasti. Näistä punaisista lipuista huolimatta pankki myi nämä RMBS federaation tukemille rahoituslaitoksille suorittamatta kolmannen osapuolen huolellisuutta arvopaperistetuista lainoista ja paljastamatta avainkysymyksiä sijoittajille SEC: lle toimitetuissa tarjousasiakirjoissa. SEC nosti asiaan liittyvän saman arvopaperistamisen tapauksen Bank of America -yritystä vastaan, ja se ratkaistaan myös osana tätä sovintoratkaisua.
”Tämänpäiväinen sovinto osoittaa, että petokset levittivät RMBS-teollisuuden kaikkia tasoja. , mukaan lukien väitetysti pääomalainat, jotka muodostivat valituksemme perustan ”, sanoi Yhdysvaltain asianajaja Anne M. Tompkins Pohjois-Carolinan läntisestä piiristä.” Jopa arvostetut instituutiot, kuten Bank of America, antoivat ahneuden tuhoisille voimille ja leikkasivat kulmia, voittojen asettaminen asiakkailleen. Kun käsittelemme taloudellisen romahduksen jälkiseurauksia ja rakennamme talouttamme uudelleen, pidämme vastuullisia yrityksiä, jotka osallistuivat talouskriisiin. Tämän päivän ratkaisu tekee selväksi, että toimistoni ei istu tyhjäkäynnillä, kun takapihallamme tapahtuu petoksia. ”
YhdysvallatKalifornian keskuspiirin asianajajavirasto on tutkinut Countrywide -yhtiön alku- ja arvopaperistamiskäytäntöjä osana RMBS-työryhmän työtä. Tosiseikkaselvityksessä kuvataan, kuinka Countrywide edustaa tyypillisesti sijoittajille, että se on myöntänyt lainoja, jotka perustuvat vakuutusstandardeihin, jotka on suunniteltu varmistamaan, että luotonsaajat voivat maksaa lainansa takaisin, vaikka Countrywideilla oli tietoa siitä, että tietyillä lainanottajilla oli suuri todennäköisyys laiminlyödä lainansa. Countrywide salasi RMBS-sijoittajilta myös ”varjo-ohjeiden” käytön, jotka sallivat lainojen ottamisen riskialttiimmille lainanottajille, kuin mitä Countrywiden merkintäsitoumukset muuten sallivat. Countrywide -yhtiön alkuosa johtui lainojen ”myyntikelpoisuudesta” ja Countrywide oli halukas aloittamaan ”poikkeuslainat” ( ts. lainat, jotka eivät kuulu sen vakuutussuositusten ulkopuolelle), kunhan lainoja ja niihin liittyvää riskiä voidaan myydä, mikä sai maanlaajuisen laajentamaan lainatarjoustaan sisällyttämään esimerkiksi ”Extreme Alt-A” -lainat, joista yksi Countrywide Executive kuvaili ”vaaralliseksi tuotteeksi”, vaikka Countrywide ei kertonut RMBS-sijoittajille, että nämä lainat ovat peräisin Countrywiden merkintäsitoumusten ulkopuolella. Countrywide tiesi, että nämä poikkeuslainat toimivat huomattavasti huonommin kuin lainat ovat peräisin poikkeuksetta, vaikka se ei koskaan paljastanut tätä tosiasia sijoittajille.
”Kalifornian keskuspiiri on ottanut johtoon osaston inv ”toteaa Countrywide Financial Corporationin”, sanoi Yhdysvaltain asianajaja Stephanie Yonekura Kalifornian keskusalueelta. ”Maakohtaiset sopimattomat arvopaperistamiskäytännöt aiheuttivat miljardeja dollareita tappioita liittovakuutetuille rahoituslaitoksille. Olemme iloisia, että tämä tutkimus on johtanut monen miljardin dollarin elpymiseen korvaamaan Yhdysvalloille Countrywidein väärinkäytöksistä aiheutuneet tappiot.”
Myrkyllisten asuntolainojen arvopaperistamiseen liittyvien asioiden lisäksi tämänpäiväinen ratkaisu ratkaisee myös asuntolainojen syntymistä koskevista väärinkäytöksistä valtion yksiköille aiheutuvat vaateet.
Yhdysvaltojen New Yorkin eteläisen piirin asianajajalaitos, liittovaltion asuntorahoitusviraston päävalvontatoimisto ja häiriötöntä omaisuutta helpottavan ohjelman erityistarkastaja, tutkivat viallisten asuntolainojen syntyä. Consumer Markets Division ja Bank of Americas Retail Lending Division sekä petollinen myynti tällaisista lainoista valtion rahoittamille yrityksille Fannie Mae ja Freddie Mac (”GSE: t”). Näiden käytäntöjen tutkinta sekä kolme väärinkäyttölain nojalla sinetöidyn yksityisen väärinkäytösten paljastajien oikeusjuttua ratkaistaan tämän ratkaisun yhteydessä. Osana sovintoa Countrywide ja Bank of America ovat sopineet maksavansa miljardi dollaria väärien vaatimusten lain mukaisen vastuunsa ratkaisemiseksi. FIRREA-sakko, jonka Bank of America maksaa osana sovintoratkaisua, ratkaisee myös hallituksen FIRREA-lain mukaiset vaatimukset Bank of America- ja Countrywide-yhtiöiltä Fannie Maelle ja Freddie Macille vilpillisesti myytyistä lainoista. Lisäksi Countrywide ja Bank of America myönsivät käyttäytymistään, mukaan lukien, että he olivat tietoisia siitä, että monet asuntolainoista, jotka he olivat antaneet lainanottajille, olivat puutteellisia, että monet GSE: ille antamistaan vakuutuksista ja takuista lainat olivat epätarkkoja ja että he eivät ilmoittaneet itse GSE: n asuntolainoista, jotka he olivat sisäisesti tunnistaneet viallisiksi.
”For vuosia, Countrywide ja Bank of America purkivat myrkyllisiä asuntolainoja valtion sponsoroimille yrityksille Fannie Maelle ja Freddie Macille väärillä väitteillä siitä, että lainat olivat laadukkaita investointeja ”, sanoi Yhdysvaltain asianajaja Preet Bharara New Yorkin eteläiselle alueelle.” Tämä toimisto on jo toiminut. sai tuomariston petoksen ja yli miljardin dollarin tuomion Countrywide ja Bank of America vastaan vastaavasta toiminnasta. Nyt tämä ratkaisu, joka vaatii pankin maksamaan vielä miljardi dollaria vääristä lausunnoista GSE: lle, lähettää edelleen selvän viestin Wall Streetille, että asuntolainapetokset eivät voi olla liiketoiminnan kustannuksia. ” Yhdysvaltain asianajaja New Yorkin itäiselle alueelle yhdessä kumppaneidensa kanssa asunto- ja kaupunkikehitysministeriöstä (HUD) suoritti kahden vuoden tutkimuksen siitä, onko Bank of America tietoisesti myöntänyt FHA: n vakuuttamia lainoja sovellettavien vakuutustoimien vastaisesti suuntaviivat. Tutkimuksessa todettiin, että pankki sai FHA: n vakuuttamaan lainoja, jotka eivät ole oikeutettuja FHA: n asuntolainavakuutukseen. Tämän seurauksena HUD aiheutti satoja miljoonia dollareita tappioita.Lisäksi monet Bank of America -lainanottajista ovat laiminlyöneet FHA-asuntolainansa ja ovat joko menettäneet tai ovat menettämässä kotiaan markkinoiden sulkemisen vuoksi.
”FHA: n vakuutettujen lainojen suorana tukijana Bank of America Amerikalla on kriittinen rooli asuntolainauksessa ”, sanoi Yhdysvaltain asianajaja Loretta E. Lynch New Yorkin itäisestä piiristä.” Se on portinvartija, jolle on annettu valtuudet sitoa valtion varoja, jotka on tarkoitettu helpottamaan asuntolainan myöntämistä ensimmäistä kertaa ja matalan tulonhankinnan ostajat, vanhusten asunnonomistajat ja muut, jotka etsivät tai omistavat asuntoja koko maassa, mukaan lukien monet, jotka asuvat New Yorkin itäisellä alueella. Saatuamme 800 miljoonan dollarin maksun ja laajan helpotuksen vaikeuksissa oleville asunnon omistajille, emme ole vain saaneet mielekästä korjaustoimenpidettä pankin toiminnasta, vaan olemme lähettäneet voimakkaan varoittavan viestin. ”
” Bank of America ei onnistunut paljastaa sijoittajille tarkat ja täydelliset tiedot, ja sen laiton käyttäytyminen piti sijoittajat pimeässä ”, sanoi SEC: n Atlantan toimiston aluejohtaja Rhea Kemble Dignam.” Vaatimus väärinkäytösten tunnustamisesta osana Bank of America -sopimusta SEC: n nostamien maksujen ratkaisemiseksi. tänään tarjoaa ylimääräisen vastuuvelvollisuuden liittovaltion arvopaperilakien rikkomisesta. ”
” Tänään tehty selvitys Bank of America -yhtiön kanssa on toinen tärkeä askel Obaman hallinnon pyrkimyksissä tarjota apua amerikkalaisille asunnonomistajille, joita loukkaantui aikana. asuntokriisi ”, sanoi Yhdysvaltain asunto- ja kaupunkikehitysministeriön (HUD) sihteeri Julián Castro.” Tämä maailmanlaajuinen ratkaisu vahvistaa FHA-rahastoa ja Ginnie Maea, ja se tarjoaa 7 dollaria miljardia kuluttajansuojaa keskittyen lainanottajien auttamiseen alueilla, jotka kärsivät eniten kriisin aikana. HUD jatkaa yhteistyötä oikeusministeriön, valtion oikeusministerien ja muiden kumppaneiden kanssa ryhtyäkseen asianmukaisiin toimiin saadakseen finanssilaitokset vastuuseen ja tarjotakseen kuluttajille helpotusta heidän kotona oleskeluunsa. HUD on edelleen sitoutunut vakauttamaan asuntojen elpymistä ja luomaan enemmän mahdollisuuksia amerikkalaisille menestyä. ”
” Bank of America ja sen ostamat pankit ovat miljardin dollarin arvopaperistettuja viallisia asuntolainoja ”, kertoi vt. Tarkastaja Michael P. Stephens FHFA-OIG: stä. ”Sijoittajat, mukaan lukien Fannie Mae ja Freddie Mac, kärsivät valtavia tappioita ostamalla RMBS: n Bank of America, Countrywide ja Merrill Lynchiltä tietämättä noista virheistä. Tämän päivän ratkaisu on merkittävä, mutta FHFA-OIG: n ja sen lainvalvontakumppaneiden ehdottomasti viimeinen askel saadakseen vastuuseen petoksesta ja petoksesta syyllistyneet. ”
Kalifornian, asianajajat, Delaware, Illinois , Kentucky, Maryland ja New York tekivät myös asiaan liittyviä tutkimuksia, jotka olivat kriittisiä tämän ratkaisun aikaansaamiseksi. Lisäksi sovintoratkaisu ratkaisee Securities and Exchange Commissionin (SEC) tekemät tutkimukset ja Federal Deposit Insurance Companyn (FDIC) tekemät oikeudenkäynnit.
RMBS-työryhmä on liittovaltion ja osavaltion lainvalvontaviranomainen, joka keskittyy petosten ja väärinkäytösten tutkimiseen RMBS-markkinoilla, mikä auttoi johtamaan vuoden 2008 finanssikriisiin. RMBS-työryhmä kokoaa yli 200 asianajajaa, tutkijaa, analyytikkoa ja henkilökuntaa kymmenistä valtion ja liittovaltion virastoista, mukaan lukien oikeusministeriö, 10 Yhdysvaltain asianajajatoimistoa, FBI, Securities and Exchange Commission (SEC), Department of Office Asuminen ja kaupunkikehitys (HUD), HUD: n ylitarkastustoimisto, FHFA-OIG, ongelmanratkaisuohjelmaa käsittelevän erityistarkastajan toimisto, keskuspankin tarkastustoimisto, varainhoidon vastuuvelvollisuuden ja avoimuuslautakunta, Talousrikosten valvontaverkosto ja yli 10 valtion oikeusasianajajaa ympäri maata.
RMBS-työryhmää johtaa johtaja Geoffrey Graber ja viisi yhteispuheenjohtajaa: siviiliosaston apulaisasianajaja Stuart Delery, rikosjaoston apulaisasianajaja Leslie Caldwell, SEC: n toimeenpanoyksikön johtaja Andrew Ce resney, Yhdysvaltain Colorado Districtin asianajaja John Walsh ja New Yorkin oikeusministeri Eric Schneiderman.
Tutkimuksia johti Yhdysvaltain apulaisasianajaja Leticia Vandehaar New Jerseyn piiristä; Dan Ryan ja Mark Odulio Pohjois-Carolinan läntisestä piiristä; George Cardona ja Lee Weidman Carolinan keskuspiiristä; Richard Hayes ja Kenneth Abell New Yorkin itäisestä piiristä; ja Pierre Armand ja Jaimie Nawaday New Yorkin eteläisestä piiristä.
Lisätietoja RMBS-työryhmä ja rahoituspetosten valvontaryhmä: www.stopfraud.gov
Liittyvät materiaalit:
Sovintasopimus
Liite 1 – Tosiseikat
Liite 2 – Kuluttajahuojennus
Liite 2 – Esite 1 – Lainaluettelo
Liite 2 – Liite 2 – VA-sopimuksen malli – Liite 3 – Verorahasto – Liite 4 – Tapahtumaluettelo – Liite A – FDIC
Liite B – SEC Bank of America -asiakirja