Nueva administración de capital
Visite la sección de negocios de su periódico favorito el tiempo suficiente y verá menciones de capital privado (PE).
Tal vez sea porque una empresa en dificultades fue comprada y convertida en privada, tal como hizo Toys «R» Us en 2005 por $ 6,6 mil millones.
De lo contrario, es probable que se mencione una inversión (o pago) importante que un Empresa de capital privado calificada a través de capital de riesgo o de crecimiento. Por ejemplo, después de que Airbnb tuvo que posponer sus planes originales para una oferta pública inicial (OPI) de 2020 a la luz de la pandemia, la compañía recaudó más de mil millones de dólares en fondos de capital privado para planificar una nueva cotización a finales de este año.
Sin embargo, muchas personas no comprenden completamente el tamaño y el alcance del capital privado. Para demostrar el impacto del PE, desglosamos los fondos recaudados por las 25 empresas principales durante las últimas cinco años.
Cómo operan las empresas de capital privado
Primero, debemos diferenciar entre capital privado y otras formas de inversión ent.
Una empresa de PE realiza inversiones y proporciona respaldo financiero a nuevas empresas y empresas no públicas (o empresas públicas que se están volviendo privadas).
Cada empresa recauda un fondo de PE por agrupando capital de los inversores, que luego utiliza para realizar transacciones como adquisiciones apalancadas, capital de riesgo y crecimiento, inversiones en dificultades y capital intermedio.
A diferencia de otras firmas de inversión como los fondos de cobertura, las firmas de capital privado toman un papel directo en la gestión de sus activos. Para maximizar el valor, eso puede significar la eliminación de activos, despidos y otras reestructuraciones importantes.
Tradicionalmente, las inversiones en PE se mantienen a más largo plazo, con el objetivo de maximizar el valor de la empresa objetivo. a través de una oferta pública inicial, fusión, recapitalización o venta.
La lista: La mayoría de los fondos de capital riesgo recaudados en cinco años
Aquí están las 25 firmas de capital privado más grandes por su período de cinco años total de recaudación de fondos durante los últimos cinco años, con datos sobre fondos e inversiones de las respectivas firmas y Private Equity International.
Incluyen reconocidas empresas de capital privado como The Blackstone Group y KKR (Kohlberg Kravis Roberts), como así como administradores de inversiones con divisiones de capital privado como BlackRock.