Gamal Abdel Nasser valdes till Egyptens president
En månad senare mötte president Nasser en stor kris när Förenta staterna och Storbritannien vände om sitt beslut att finansiera en hög fördämning på Nilen Flod mot bakgrund av ett egyptiskt vapenavtal med Sovjetunionen. Som svar nationaliserade Nasser den brittiska och franskägda Suez-kanalen med avsikt att använda vägtullar för att betala för sitt högdammsprojekt. I slutet av oktober 1956 attackerade Israel, Storbritannien och Frankrike Egypten i en gemensam operation. Suezkanalen ockuperades, men sovjet- och FN-tryck tvingade Israel, Storbritannien och Frankrike att dra sig tillbaka, och Suezkanalen lämnades i egyptiska händer 1957.
Episoden förstärkte kraftigt Nasers prestige i arabvärlden , och 1958 övervakade han föreningen av Egypten och Syrien som Förenade Arabrepubliken, där han blev president. Han drömde om att föra hela den arabiska världen till Förenade Arabrepubliken, men 1961 drog Syrien sig ur enheten efter en militärkupp och lämnade Egypten ensam. Från 1962 till 1967 ingrep Egypten i ett inbördeskrig i Jemen på uppdrag av anti-royalisterna.
1967 ökade den arabisk-israeliska spänningen Egypten att mobilisera sina styrkor och kräva att FN: s fredsbevarare drar sig tillbaka från Egyptens Sinaihalvön. Egypten och fem andra arabiska nationer förberedde sig för en enad strejk mot Israel, men Israel föregick attacken och började sexdagars kriget med förstörelsen av Egyptens flygvapen den 5 juni. Egypten och de andra arabiska krigförarna besegrades avgörande och israeliska styrkor fångade hela Sinai och passerade Suezkanalen. I efterdyningarna av den militära katastrofen försökte Nasser avgå, men populära demonstrationer och en förtroendevot av den egyptiska nationalförsamlingen övertalade honom att förbli sittande. Efter sexdagars kriget accepterade Nasser större sovjetiskt militärt och ekonomiskt bistånd, vilket komprometterade Egyptens status som en ”icke-inriktad” stat, såsom Josip Broz Titos jugoslavien eller Jawaharlal Nehrus Indien.
I juli 1970, Aswan High Dam slutfördes med sovjetisk hjälp, vilket gav den egyptiska ekonomin ett stort lyft. Två månader senare dog Nasser av en hjärtattack i Kairo. Han efterträddes av Anwar el-Sadat, en fri fackofficer. Trots sina militära nederlag, Nasser var en ständigt populär ledare under sina 18 år vid makten. Hans ekonomiska politik och markreformer förbättrade livskvaliteten för många egyptier, och kvinnor fick många rättigheter under hans tid. Hans uppstigning avslutade 2300 års styre av utlänningar och hans oberoende politik fick honom respekt inte bara i Egypten utan över hela världen.