Definição do Formulário S-1 da SEC
O que é o Formulário S-1 da SEC?
O formulário S-1 da SEC é o formulário de registro inicial para novos títulos exigidos pela SEC para empresas públicas com sede nos Estados Unidos. Qualquer título que atenda aos critérios deve ter um depósito S-1 antes que as ações possam ser listadas em uma bolsa nacional, como a Bolsa de Valores de Nova York. As empresas geralmente apresentam o Formulário S-1 da SEC antes de sua oferta pública inicial (IPO). O Formulário S-1 exige que as empresas forneçam informações sobre o uso planejado dos recursos de capital, detalhem o modelo de negócios atual e a concorrência e forneçam um breve prospecto do título planejado em si, oferecendo metodologia de preço e qualquer diluição que ocorrerá com outros títulos listados.
O Formulário S-1 da SEC também é conhecido como a declaração de registro nos termos do Securities Act de 1933. Além disso, a SEC exige a divulgação de quaisquer negociações comerciais materiais entre a empresa e seus diretores e conselho externo. Os investidores podem visualizar os arquivos S-1 online para realizar a devida diligência em novas ofertas antes de sua emissão.
Os emissores estrangeiros de títulos nos EUA não usam o Formulário S-1 da SEC, mas em vez disso, deve enviar um Formulário F-1 da SEC.
Principais resultados
- Formulário S-1 da SEC é um registro na SEC exigido para empresas dos EUA que desejam ser listadas em uma bolsa nacional.
- É basicamente uma declaração de registro de uma empresa que geralmente é registrada em conexão com uma oferta pública inicial.
- Quaisquer alterações ou alterações que tenham de ser feitas pelo emissor são arquivadas sob Formulário S-1 / A da SEC.
- O emissor é responsável por quaisquer declarações falsas ou omissões.
Como para arquivar o formulário SEC S-1
As empresas podem usar o sistema online EDGAR (coleta, análise e recuperação de dados eletrônicos) da SEC para enviar formulários, incluindo o formulário S-1, que são exigidos pela SEC. Indivíduos ou empresas devem primeiro preencher um formulário de ID, um aplicativo eletrônico usado para solicitar um CIK (chave de índice central) e obter códigos de acesso para registrar no EDGAR. Os guias de referência rápida de arquivadores EDGAR fornecem orientação sobre todas as etapas necessárias, bem como especificações técnicas e respostas às perguntas frequentes.
O formulário S-1 tem duas partes. A Parte I, também chamada de prospecto, é um documento legal aquele r requer informações sobre o seguinte: operações comerciais, o uso de receitas, receitas totais, o preço por ação, uma descrição da gestão, condição financeira, a porcentagem do negócio sendo vendido por detentores individuais e informações sobre os subscritores.
A Parte II não é legalmente exigida no prospecto. Esta parte inclui vendas recentes de títulos não registrados, exposições e programações de demonstrações financeiras.
O emissor será responsável se houver declarações falsas ou omissões relevantes.
Alteração do Formulário S-1 da SEC
Às vezes, o formulário é alterado à medida que alterações de informações materiais ou condições gerais de mercado causam um atraso na oferta. Nesse caso, o emissor precisa apresentar o Formulário S-1 / A. O Securities Exchange Act de 1933, muitas vezes referido como a lei Truth in Securities, exige que esses formulários de registro sejam preenchidos para divulgar informações importantes no registro de valores mobiliários de uma empresa. Isso ajuda a SEC a atingir os objetivos da lei: exigir que os investidores receber informações significativas sobre os valores mobiliários oferecidos e proibir fraudes na venda dos valores mobiliários oferecidos.
Um formulário de registro abreviado é o S-3, que é para empresas que não têm os mesmos requisitos de relatórios contínuos.
Os investidores procuram as informações que uma empresa fornece em seu formulário SEC Form S-1 para tomar uma decisão sobre se desejam ou não investir em suas ações durante uma oferta pública inicial.
Exemplo de um formulário S-1 da SEC
Eventbrite, Inc., uma plataforma global de ingressos e tecnologia de eventos, concluiu seu IPO em setembro de 2018, com preço de 10 milhões de ações a US $ 23. Houve um S-1 inicial formulário arquivado em agosto, seguido por cinco arquivamentos S-1 / A. O pedido inicial incluía uma proposta de valor máximo em dólares que a empresa pretendia levantar, os subscritores, suas estratégias de crescimento e uma explicação das duas classes de ações. Também descreveu as informações comerciais e financeiras históricas da Eventbrite.