Dit is hoe gepensioneerden leven van $ 1 miljoen

A $ 1 miljoen budget

Voor de meesten roept het woord miljonair, een term die in 1762 werd bedacht, beelden op van weelderige rijkdom en extravagante levensstijl. Het hebben van zoveel geld betekende eens een ticket naar het leven op een gemakkelijke straat. Tegenwoordig is, dankzij stijgende kosten van levensonderhoud en veranderingen in levensstijl, met pensioen gaan van $ 1 miljoen niet zo zorgeloos. Het vereist nu slimme budgettering om ervoor te zorgen dat dit nestei de resterende jaren van een gepensioneerde meegaat.

Hoewel het niet voorziet in de luxueuze levensstijl van de afgelopen jaren, is het hebben van $ 1 miljoen voor pensionering nog steeds een zegen. Veel gepensioneerden zijn voor ten minste 50% van hun inkomen afhankelijk van socialezekerheidsuitkeringen. Onder de oudere ontvangers is 21% van de gehuwde stellen en 45% van de alleenstaande begunstigden voor 90% of meer van hun inkomen afhankelijk van sociale zekerheid. Een gepensioneerde met precies $ 1 miljoen brengt misschien niet veel tijd door in The Breakers in Palm Beach of de Plaza Hotel in New York. Maar slim geïnvesteerd, zou dit bedrag ervoor moeten zorgen dat ze in een typische Amerikaanse grote stad kunnen wonen, zoals Chicago, Los Angeles of Houston, zonder zich zorgen te hoeven maken over armoede of het onvermogen om de rekeningen te betalen.

Laten we eens kijken naar twee van de belangrijkste strategieën die slimme gepensioneerden gebruiken om gedurende hun pensioenjaren $ 1 miljoen uit te trekken. Een techniek is om een onmiddellijke lijfrente te kopen, s het forfaitaire bedrag van de gepensioneerde in een gegarandeerd maandelijks salaris voor de rest van hun leven. Een andere is om het geld te beleggen in een standaardportefeuille, doorgaans een die is gediversifieerd met beleggingen in beleggingsfondsen, aandelen en obligaties, en vervolgens elk jaar een vast percentage van die portefeuille op te nemen om de kosten van levensonderhoud te betalen.

Voordelen van onmiddellijke lijfrenteverzekeringen

Voor gepensioneerden die zich zorgen maken dat hun geld op een gegeven moment opraakt, biedt een onmiddellijke lijfrente misschien wel de meest aantrekkelijke eigenschap van elk pensioen product: een vastrentende stroom die levenslang gegarandeerd is – of de koper nu overlijdt op de dag na aankoop van de lijfrente of 120 jaar wordt.

Onmiddellijke lijfrentes worden verkocht door levensverzekeringen bedrijven. Ze worden niet geclassificeerd als investeringen, maar als contracten waarbij de gepensioneerde een eenmalige uitkering in de lijfrente stort, die rente opbrengt. De hoofdsom en het rentesaldo van de lijfrente worden afgeschreven met een reeks vaste, regelmatige betalingen aan de gepensioneerde. Een aantal factoren bepaalt de hoogte van deze betalingen. Een daarvan is de heersende rentetarieven; als de rentetarieven hoog zijn, betalen lijfrentes meer uit. een andere factor is de levensverwachting van de gepensioneerde. Hoe langer ze naar verwachting zullen leven, hoe lager de maandelijkse betalingen. Om deze reden ontvangen vrouwen, die over het algemeen mannen overleven, kleinere lijfrentecontroles op hetzelfde saldo.

Hoewel de levensverwachting wordt gebruikt om uitkeringsbedragen te berekenen, houden de cheques niet op zodra die leeftijd is bereikt en het lijfrentesaldo wordt afgeschreven. In plaats daarvan ontvangt de gepensioneerde cheques zolang hij leeft. “Het kopen van een onmiddellijke lijfrente is als het kopen van een pensioen. U ruilt een vast bedrag in voor de verzekeringsmaatschappij die belooft u de rest van uw leven te betalen”, zegt Georgia Bruggeman, CFP, Meridian Financial Advisors LLC, Holliston, Massachusetts.

Een lijfrente is in wezen een verzekering tegen het overleven van iemands geld, waarbij de verzekeringsmaatschappij het risico op zich neemt dat het individu te lang leeft. Een gepensioneerde die in dit opzicht prioriteit geeft aan gemoedsrust, wetende dat hun ouders en grootouders leefden allemaal tot 100 jaar, zouden een lijfrente moeten overwegen.

Nadelen met onmiddellijke lijfrenteverzekering

Lijfrenten hebben twee duidelijke nadelen: fiscale behandeling en illiquiditeit. de meeste inkomsten uit beleggingen die over een lange periode worden verdiend, worden belast tegen vermogenswinsttarieven op lange termijn, lijfrentes worden belast tegen de gewone inkomsten. Het verschil tussen beide hangt af van de belastingschijf van de belegger; het is misschien niet van belang, maar het kan ook significant zijn. Voor een hoogverdiener is het hoogste normale belastingtarief 37%. Langetermijnwinsten worden daarentegen belast tegen 0%, 15% of 20%.

Het andere probleem met lijfrentes is dat eigenaren in feite beperkt zijn tot hun maandelijkse cheques.”Het kopen van een onmiddellijke lijfrente wanneer de rentetarieven nog steeds relatief laag zijn, is geen goed idee, vooral niet gezien de hoge voorafbetalingen en afkoopkosten die aan lijfrentes zijn verbonden, omdat de vaste betalingen laag zullen zijn en zelfs niet zullen stijgen als de rentetarieven stijgen, “zegt Elizabeth Saghi, CFP, president, InAlliance Financial Planning, in Santa Barbara, Californië. Bovendien kun je geen groot deel van de lijfrente opnemen, zoals voor een noodgeval of een grote aankoop, zonder dat er boetes worden opgelegd.

Het komt neer op prioriteiten. Als het hebben van een inkomen voor het leven een grotere prioriteit is voor een gepensioneerde dan het hebben van volledige toegang tot hun geld, is een lijfrente misschien de beste optie. Anders moeten gepensioneerden ergens anders zoeken – of in ieder geval niet al hun of de meeste van hun pensioenfondsen in een lijfrente beleggen.

Voordelen van traditionele portefeuilles

Een andere strategie om $ 1 miljoen te verdienen door met pensioen te gaan, is door het geld in een gediversifieerde portefeuille te plaatsen en een vast percentage per jaar op te nemen, het indexeren van dat bedrag aan inflatie. Veel gepensioneerden die deze strategie gebruiken, volgen de 4% -regel. Ze nemen het eerste jaar 4% op, of $ 40.000, en ze leven van dit bedrag. In het tweede jaar nemen ze dezelfde 4% af, plus het inflatiepercentage voor dat jaar. Als de inflatie 2% was, zou de opname in het tweede jaar 102% van $ 40.000, of $ 40.800, bedragen. Het derde jaar volgt hetzelfde patroon, enzovoort, waarbij de gepensioneerde altijd 4% plus het opgebouwde inflatiepercentage opneemt. de rente- en inflatieomgeving van 2020, kan een gepensioneerde met deze strategie gemakkelijk $ 1 miljoen verdienen door meer dan 30 jaar mee te gaan.

“Een wereldwijd gediversifieerde portefeuille stelt beleggers in staat hun individuele risicocapaciteit met hun individuele risicoblootstelling, flexibiliteit bieden in termen van toegang tot hun geld, mogelijk flexibiliteit bieden in termen van belastingblootstelling en potentieel hogere uitbetalingspercentages bieden dan wat wordt geboden door producten op de verzekeringsmarkt. Hoewel een intrekkingsregel van 4% een goed begin is, vertel ik klanten meestal dat ze zich 5% tot 6% kunnen veroorloven als ze wereldwijd gediversifieerd zijn met een neiging naar de bekende bronnen van verwacht rendement, zoals small-cap- en waardeaandelen, “zegt Mark Hebner, president en oprichter van Index Fund Advisors Inc., Irvine, Californië, en auteur van Index Funds: The 12-Step Recovery Program for Active Investors.

Traditionele portefeuille-nadelen

Het belangrijkste nadeel van de traditionele portefeuillestrategie is dat er helaas geen methode bestaat om toekomstige marktrendementen of inflatiecijfers met enige zekerheid te voorspellen. De jaren na de Grote Recessie waren uitstekend voor aandelen en onderlinge fondsen, en even goed wat de lage inflatie betreft. Een langdurige bearmarkt of een periode van ongewoon hoge inflatie – de jaren zeventig waren beide – zal ervoor zorgen dat de $ 1 miljoen van een gepensioneerde veel sneller verdampt als hij wordt geïnvesteerd volgens de strategie hierboven beschreven.

Waar het op neerkomt

Investeren van $ 1 miljoen in een traditionele portefeuille en het opnemen van jaarlijkse opnames biedt gepensioneerden meer financiële flexibiliteit dan bij het kopen van een lijfrente. Het rendement van onderlinge fondsen was historisch gezien sterker dan het rendement op lijfrentes. En in een omgeving met lage rentetarieven zullen lijfrentes minder genereuze uitbetalingspercentages hebben dan in tijden waarin de rentetarieven hoger zijn. Aan de andere kant biedt een lijfrente een gepensioneerde een eigenschap die een traditionele portefeuille niet biedt – een ijzersterke garantie dat ze hun geld nooit zullen overleven.