Definition des Verhältnisses von langfristigen Schulden zu Gesamtvermögen
Wie hoch ist das Verhältnis von langfristigen Schulden zu Gesamtvermögen?
Das Verhältnis der langfristigen Schulden zur Bilanzsumme ist ein Maß für den Prozentsatz des mit langfristigen Schulden finanzierten Vermögens eines Unternehmens, das Kredite oder andere Schulden umfasst, die länger als ein Jahr dauern Dieses Verhältnis liefert ein allgemeines Maß für die langfristige Finanzlage eines Unternehmens, einschließlich seiner Fähigkeit, seinen finanziellen Verpflichtungen für ausstehende Kredite nachzukommen.
Die Formel für die langfristige Laufzeitverhältnis von Schulden zu Gesamtvermögen
Verhältnis von langfristigen Schulden zu Gesamtvermögen
Was sagt Ihnen das Verhältnis von langfristigen Schulden zu Gesamtvermögen?
Ein Rückgang des langfristigen Verhältnisses von Schulden zu Gesamtvermögen eines Unternehmens gegenüber dem Vorjahr könnte darauf hindeuten, dass es zunehmend weniger von Schulden abhängig ist, um sein Geschäft auszubauen. Obwohl ein Verhältnisergebnis, das als Hinweis auf ein „gesundes“ Unternehmen angesehen wird, je nach Branche unterschiedlich ist, wird ein Verhältnisergebnis von weniger als 0,5 im Allgemeinen als gut angesehen.
Key Takeaways
- Das langfristige Verhältnis von Schulden zu Gesamtvermögen ist ein Deckungs- oder Solvabilitätsverhältnis, das zur Berechnung der Hebelwirkung eines Unternehmens verwendet wird.
- Das Verhältnisergebnis zeigt den Prozentsatz des Vermögens eines Unternehmens, das es zur Rückzahlung seiner langfristigen Schulden liquidieren müsste.
- Eine Neuberechnung des Verhältnisses über mehrere Zeiträume kann Trends in einem Unternehmen aufzeigen. “ s Entscheidung, Vermögenswerte mit Schulden anstelle von Eigenkapital zu finanzieren, und seine Fähigkeit, ihre Schulden im Laufe der Zeit zurückzuzahlen.
Beispiel für langfristige Schulden an Verhältnis der Vermögenswerte
Wenn ein Unternehmen eine Bilanzsumme von 100.000 USD mit einer langfristigen Verschuldung von 40.000 USD hat, beträgt die langfristige Verschuldung im Verhältnis zur Bilanzsumme 40.000 USD / 100.000 USD = 0,4 oder 40% gibt an, dass das Unternehmen 40 Cent langfristige Schulden für jeden Dollar hat, den es h wie in Vermögenswerten. Um die allgemeine Hebelposition des Unternehmens zu vergleichen, betrachten Anleger das gleiche Verhältnis für vergleichbare Unternehmen, die Branche als Ganzes und die historischen Veränderungen des Unternehmens in diesem Verhältnis.
Wenn ein Unternehmen ein hohes langfristiges Verhältnis von Schulden zu Vermögenswerten aufweist, deutet dies darauf hin, dass das Unternehmen ein relativ hohes Risiko aufweist und möglicherweise nicht in der Lage ist, seine Schulden zurückzuzahlen. Dies macht die Kreditgeber skeptischer Im Gegensatz dazu kann ein Unternehmen, das ein niedriges langfristiges Verhältnis von Schulden zu Vermögenswerten aufweist, dies bedeuten relative Stärke des Geschäfts. Die Aussagen, die ein Analyst auf der Grundlage dieses Verhältnisses treffen kann, variieren jedoch je nach Branche des Unternehmens sowie anderen Faktoren. Aus diesem Grund vergleichen Analysten diese Zahlen in der Regel zwischen Unternehmen derselben Branche.
Der Unterschied zwischen dem langfristigen Verhältnis von Schulden zu Vermögenswerten und dem Verhältnis von Gesamtschulden zu Vermögenswerten
Während der lo Das Verhältnis von langfristigen Schulden zu Vermögenswerten berücksichtigt nur langfristige Schulden. Das Verhältnis von Gesamtschulden zu Gesamtvermögen umfasst alle Schulden. Diese Maßnahme berücksichtigt sowohl langfristige Schulden wie Hypotheken und Wertpapiere als auch kurzfristige oder kurzfristige Schulden wie Mieten, Versorger und Kredite mit einer Laufzeit von weniger als 12 Monaten.
Beide Kennzahlen umfassen jedoch alle Vermögenswerte eines Unternehmens, einschließlich Sachanlagen wie Ausrüstungen und Vorräte sowie immaterielle Vermögenswerte wie Forderungen. Da die Gesamtverschuldungsquote mehr Verbindlichkeiten eines Unternehmens enthält Diese Zahl ist fast immer höher als das langfristige Verhältnis von Schulden zu Vermögenswerten eines Unternehmens.